El programa de certificación CPGRML – Profesional Manager en Gestión del Riesgo de Mercado y Liquidez tiene como propósito fortalecer las competencias técnicas y estratégicas de los profesionales responsables de la administración integral de riesgos financieros en instituciones bancarias, de inversión y del mercado de capitales.
Busca proporcionar un entendimiento profundo y aplicado de las metodologías utilizadas a nivel internacional para medir, monitorear y gestionar la exposición al riesgo de mercado y de liquidez, en concordancia con los principios de Basilea III, las normas contables IFRS, y los marcos regulatorios de las principales jurisdicciones financieras.
Los objetivos específicos incluyen:
Dominar las metodologías de Valor en Riesgo (VaR), Expected Shortfall, Backtesting y Stress Testing aplicadas a portafolios financieros.
Comprender la interacción entre los riesgos de mercado, liquidez, tasa de interés y crédito.
Evaluar la resiliencia y cobertura de liquidez bajo escenarios adversos y métricas regulatorias (LCR y NSFR).
Aplicar técnicas de valuación de instrumentos financieros, curvas de tasas, derivados y portafolios de negociación.
Implementar planes de contingencia y estrategias de gestión integral bajo el marco ALCO (Asset & Liability Committee).
El entrenamiento CPGRML está diseñado bajo un enfoque técnico y práctico, combinando teoría financiera avanzada con la aplicación directa en modelos y escenarios reales.
Su contenido cubre dos grandes bloques de conocimiento:
Fundamentos y metodologías de medición del riesgo de mercado.
Modelos cuantitativos: media-varianza, APT, Delta-Normal, Simulación Histórica y Monte Carlo.
Medidas coherentes de riesgo: VaR, Expected Shortfall, Downside Risk.
Valuación y sensibilidad de instrumentos financieros: bonos, tasas de interés, swaps y derivados.
Naturaleza, componentes y medición del riesgo de liquidez.
Riesgo de fondeo, riesgo estructural y liquidez de mercado.
Estrategias de cobertura y apalancamiento.
Implementación del marco regulatorio de Basilea III (LCR y NSFR).
Integración del riesgo de liquidez en el ALCO y Tesorería.
Modelos de flujo de caja contractual y comportamental.
Diseño e implementación de planes de contingencia de liquidez.
Evaluación de escenarios de estrés y gobernanza del riesgo de liquidez.
El programa incluye el acceso al Handbook Digital de Riesgo de Mercado y Liquidez, simulaciones prácticas, y el Examen de Certificación Internacional CPGRML, con validez de un año y sin necesidad de recertificación posterior.
La certificación está dirigida a profesionales del sector financiero y corporativo que participan en funciones de análisis, control, inversión o gestión de riesgos financieros, especialmente en el ámbito de mercado y liquidez.
Dirigido a:
Analistas y gestores de Riesgo de Mercado, Riesgo de Liquidez, Tesorería o Inversiones.
Miembros de Comités ALCO y áreas de Planeamiento Financiero.
Auditores internos, supervisores regulatorios y consultores especializados.
Profesionales de finanzas, economía, estadística, ingeniería o matemáticas aplicadas.
Competencias esperadas:
Aplicar modelos cuantitativos de medición del riesgo financiero.
Interpretar métricas regulatorias y resultados de stress testing.
Formular estrategias de mitigación del riesgo y planes de contingencia.
Integrar el riesgo de mercado y liquidez dentro del marco de Gestión Integral de Riesgos (ERM).
Reportar hallazgos y recomendaciones a Comités y Directorios con lenguaje técnico-financiero.
o Downside risk
o Apetito al Riesgo de Mercado y estrategias de negocio: presupuesto de riesgo
o Modelo APT: Arbitrage Pricing Theory
o Riesgos multifactoriales de riesgo – rendimiento
o Ambiente interno
o Plan de contingencia
o Indicadores de Liquidez
o Requerimientos mínimos
o Incorporando la morosidad en el flujo de recupero crediticio
o Run-off y rolloving de los depósitos a plazo
o Duration de los productos de madurez incierta
o Escenario de Basilea
o Desarrollo de escenarios
o Gobernanza y Controles
o Optimización de la Liquidez / Financiación
o Integración de pruebas de estrés de liquidez con modelos de riesgo relacionados
o Como determinar los shocks en escenario de estrés
o Cartera de negociación
o Flujo de crediticio
o Cancelaciones de depósitos
9. Diseño e Implementación del Plan de Contingencia de Liquidez
(*) Incluye entrenamiento y examen
